|
Страница 3
В целом у предприятия не хватает собственных средств для формирования основных производственных фондов, в 2007 г. эта нехватка составила 126449067 тыс. руб., а к 2010 г. увеличилась почти в пять раз - 498360478 тыс. руб. В целом на изменение СОС повлиял как рост суммы внеоборотных активов, так и одновременное увеличение заемного капитала.
Изменения и значения второго показателя (излишек/недостача собственных и долгосрочных источников  СД) совпадает с изменением и динамикой собственных оборотных средств из-за относительно незначительной величины у предприятия долгосрочных обязательств.
Значение показателя излишек/недостача общих источников в отличие от первых двух показателей имеет положительную величину (излишек) из-за введения в расчет суммы краткосрочных обязательств.
Задача анализа ликвидности и платежеспособности возникает в связи с необходимостью давать оценку кредитоспособности предприятия, то есть его способности своевременно и полностью рассчитываться по всем своим обязательствам. Проведем расчет абсолютных показателей ликвидности (табл. 3). Баланс считается абсолютно ликвидным, если:
А1 П1; А2П2; А3П3; А4 П4.
Таблица 3 - Группировка активов ОАО «РЖД» по степени ликвидности и пассивов по срочности погашения в 2007 - 2009 гг., тыс. руб. |
Статья баланса |
2007 г. |
2008 г. |
2009 г. | |
АКТИВ | |
Денежные средства |
3515326 |
25094458 |
6360822 | |
Краткосрочные финансовые вложения |
2543018 |
39163909 |
20191884 | |
Итого А1 наиболее ликвидные активы |
6058344 |
64258367 |
26552706 | |
Прочие оборотные активы |
10275984 |
7586014 |
11664800 | |
Дебиторская задолженность до 12 мес. |
44277502 |
78285714 |
56311001 | |
НДС по приобретенным ценностям |
10650525 |
10347166 |
8137593 | |
Итого А2 быстрореализуемые активы |
65204011 |
96218894 |
76113394 | |
Готовая продукция |
9701697 |
11620846 |
340504 | |
Сырье и материалы |
57895743 |
69173088 |
64041675 | |
Итого А3 медленнореализуемые активы |
67597440 |
80793934 |
64382179 | |
Внеоборотные активы |
2712205223 |
3242018465 |
3470252441 | |
Долгосрочная дебиторская задолжен-ть |
20306956 |
21884237 |
24084999 | |
Итого А4 труднореализуемые активы |
2732512179 |
3263902702 |
3494337440 | |
Всего активов |
2871371974 |
3505173897 |
3675295787 | |
ПАССИВ | |
Кредиторская задолженность |
163219572 |
209471257 |
308342157 | |
Задолженность участникам |
0 |
0 |
0 | |
Прочие краткосрочные обязательства |
0 |
0 |
0 | |
Итого П1 наиболее срочные обязательства |
163219572 |
209471257 |
308342157 | |
Краткосрочные займы и кредиты |
37603784 |
164822438 |
30350023 | |
Итого П2 краткосрочные |
37603784 |
164822438 |
30350023 | |
Долгосрочные кредиты и займы |
79543534 |
185685418 |
297092748 | |
Итого П3 долгосрочные |
79543534 |
185685418 |
297092748 | |
Капитал и резервы |
2585756156 |
2940328532 |
2971891963 | |
Доходы - расходы будущих периодов |
5248928 |
4866252 |
5657872 | |
Итого П4 постоянные пассивы |
2591005084 |
2945194784 |
2977549835 | |
Всего пассивов |
2871371974 |
3505173897 |
3675295787 |
|
